想投资虚拟货币

2018 年得到 APP 首页推荐的第一本书，是雷·达里奥的《原则》，这本书在远读重洋的公号上也已经出现过很多次了。

虽然得到对“每天听本书”栏目中说书稿的要求是“严谨客观”，但是作为最后文稿的撰写者，我在解读里还是忍不住加了一段“私货”，这句话是：

“极度理性是需要极大勇气的，认清真相的过程可能也是痛苦的。有时，或许有意保留一些感性，对很多人来说也是一种不错的选择。”

我写这句话，是为感性找到一处存在的栖息地，《原则》所推崇的绝对理性主义哲学，在生活中的确不一定能让每个人都感到幸福。

然而，你却要明白另外一件事，如果你选择在市场上进行投资，特别是二级市场中的投资，那么感性确实很难给你带来太多的帮助，保持理性才是获得充足收益的法宝。

而最近的虚拟货币交易市场，又一次证明了这样的观点。很多对虚拟货币没有了解的不合格投资者狂热地进场投资，重复着追涨杀跌，被庄家割韭菜的悲剧。在大牛市面前，人人都以为自己是巴菲特，而只有潮水褪去，才能看到谁在裸泳。

所以，当你决定要投资某个标的的时候，一定要学着搞懂这件事。你想想，如果你对这件事没有全面而深入的了解就进行投资，那这件事跟凭运气赌博有什么区别？

2017 年 12 月美国亚马逊曾排名第一的新书《加密货币投资圣经（Cryptocurrency Investing Bible）》是一本很好的虚拟货币投资入门手册。今天，我给大家介绍这本书里提供的 6 种不完美的投资策略，以及2种完美的投资策略。当然，这些策略都谈不上多么高深，但却能起到正本清源的作用，让你对虚拟货币投资这件事有更深入的了解。

1

武士策略（The Way of the Samurai）

武士的最大特点是是什么？是对领主忠诚。所以所谓的“武士策略”其实很简单，就是只买比特币，不管比特币之外的山寨币有多么大的涨幅，你的眼中只有比特币。

因为比特币是虚拟货币的象征，换句话说，投比特币可能不会让你获得最大的收益，但可能是在虚拟货币投资中最为稳妥的收益方式。当然，投资比特币也不是完全无风险的，但如果比特币倒下了，其他货币恐怕也难以逃脱。

所以，如果你不想花太多精力在交易上，就直接购买比特币吧！做比特币麾下忠诚的武士。

2

随大流策略（Follow the Money）

“随大流”不代表“人云亦云”，因为你从自己身边听到的信息总是或多或少不客观的，掺杂着大量的情绪和主观色彩。

但是如果你能够“科学地随大流”，也是一种不错的投资策略。这种策略的关键在于你能够和真正的市场主流站在一起，而不是被小道消息支配。

那如何才能“科学地随大流”呢，其实很简单，把整个市场排名前十的虚拟货币都投资一遍，在 coinmarketcap.com 可以看到哪些虚拟货币目前排在前十名。

随波逐流这件事你可能会有所误解。其实随大流要分为两类，一种是静态的随大流，一种是动态的随大流。

什么叫静态的随大流呢，实际上就是指跟随市场整体的选择结果，站在大多数人那一边，比如看大众点评上推荐人数最多的餐厅，口味体验也许比较保险。

什么叫动态的随大流呢，实际上就是指盲目追随市场的选择过程，比如追涨杀跌，市场恐惧了就抛出，等涨过头了又买回来，只能把利润白白送给控盘者。

而前十大的货币是长期以来市场的选择，这些是很难以单纯的金融操作来完成的，背后基本上是有其真正价值作为支撑的，所以选择投资前十大的虚拟货币，是为所谓静态的随大流也。

3

交易（Trading）

这里的交易指的是波段操作，也就是高买低卖的短线投资。

短线交易对投资的要求是非常高的，不仅要求投资者有获得大量信息的能力，而且要有正确处理这些信息的能力，同时一些技术分析也能提供一些参考。

这都是需要你花大量的时间去研究的，如果你想要全情投入在虚拟货币交易上，你可以尝试短线交易，快进快出。但是需要再次提醒你的是，大部分短线交易者最后的收益率都不如长期持有的价值投资者，甚至在市场整体有正收益的情况下出现亏损的情况。

比如去年我就有这么一个朋友，他从 60 元的时候开始持有莱特币，如果老老实实拿到现在，也是有 30 倍的回报了，结果他总是重复 80 块卖，100 块买，120 卖，140 买……的循环，最后甚至本金还亏损了一些。

所以，如果你对自己的投资天赋有信息，也愿意每天花 6 小时以上的时间进行投资，那么你可以尝试短线交易。

4

挖矿（Mining）

很多人刚刚接触虚拟货币的时候，最搞不明白的一件事就是，这些数字货币如何被“挖”出来的？

“挖”只是一个比喻。比特币等虚拟货币有这样一种发行机制，你可以理解为，比特币的网络每隔一段时间会给人们出一道很难的数学题，然后懂得计算的人都在一起比拼谁能把这道题做出来，那么当这道题被做出来以后，出力最多的那个人有最大的概率获得一个比特币的奖励。

所以挖矿其实就是一场机器之间的计算竞争。在比特币发展的早期，你是可以用自己的个人电脑就能挖出比特币的，但是随着算力竞争的加剧，如果你现在用自己的电脑来挖矿，可能一百年都挖不出来一个币。

所以这个时候你就需要购买专业的“矿机”，这些机器都是被设计专门用来挖矿的，价格比一般的电脑要贵上几倍。其实挖矿是一种很传统的投资方式，有一笔固定成本，除去场地费、电费等支出，然后每天有一定收入，回本之后就是净收益了。

但是考虑到币价的波动和算力总量的变化，回本期也是不固定的。而且几台矿机也没有什么搞头，如果你资金比较小，可能买矿机挖矿不是一种适合你的投资方式。

5

ICO

ICO 是指 Initial Coin Offering，通过投资一个区块链项目发行的代币来获得收益。ICO 在我国是被禁止的，所以这里不展开讨论了。

6

捡便宜（Penny Stock）

“Penny Stock”在美股里指的是那些价格很低，市值很低的“垃圾股”，在港股里被称为“仙股”。

这些股票虽然本质上没有什么价值，但是有一个很重要的特点：因为市值低，已经跌无可跌，所以可能因为好消息、一些价格操纵或者其他意想不到的原因突然暴涨十倍。

虽然我们说价值投资才是投资的本质，但是如果抛开这一点不谈，作为一架逐利的机器，如果能够合理地利用“penny stock”的特性进行投机活动，我不认为有什么问题。

那么在虚拟货币的投资里如何应用这个策略呢，其实也很简单。选取 10-20 个已经横盘一段时间的便宜的虚拟货币，然后等待其中有币开始爆发，一旦爆发，快速出手，一般而言，如果这些币中有几个可以爆发的，就能让你获得不错的收益了。

当然，这是一种赌博式的策略，虽然书里提供了这种投资策略，但是我个人不是很建议你采用这种投资方法，风险太大了。当然，你可以花几千块去试试这种策略到底有没有用，也许会给你带来惊喜。

这六种策略就说完了。需要说明的是，这六种投资策略都基于区块链或者说虚拟货币的发展上的，而虚拟货币的投资本身就是一件风险很大的事情，所以不管什么样的投资方式，都比常规的投资方式要天然带有更大的风险。

那作者为什么还会说还有两种“完美”的投资策略呢？没错，是有两种投资策略，从某种信念上来说，是完美的，这两种策略是：

1/ 完全相信虚拟货币的未来。

2/ 把钱交给相信虚拟货币的未来的人打理。

为什么这么说呢？因为信仰永远不会吃亏。作之不止，则成君子，同理，买了一个比特币，然后认为比特币才是“钱”，人民币不是“钱”，那么只要拿着这一个比特币，你就永远不会亏钱。比如，一个比特币从10万跌到8万，不是比特币“跌了”，而是法币“涨了”，你手上的比特币没变，还是一个。

实际上，我认为这一点看起来忽悠，但实际上却是最正确的策略：如果你相信虚拟货币的未来，那么就坚定持有吧，如果不相信，那么就永远不要碰它。