攀枝花有没有浦发银行(攀枝花有没有广发银行)

去杠杆带来“缩表”、存款持续流失、资产质量风险仍需警惕、“补血”需求愈演愈烈，以及甚嚣尘上的裁员风声……一系列问题仍在考验着各家银行的经营能力

《投资时报》记者 汤巾

这是结束的开始，而不是开始的结束。

面对风云变幻的外部环境以及科技对金融业的颠覆和再造，即使是总体量超过200万亿元的商业银行阵营，也在多重压力的驱使下被迫走上转型谋变之路。

虽然从《投资时报》此前对上市公司员工薪酬的统计来看，银行业依然以29万元均薪拿下“最赚钱行业”称号，但是，与这一亮丽头衔不匹配的业绩表现还是昭示着银行业正在告别过去“稳稳的幸福”。

“我们的日子也不好过。”一位银行从业者对记者如此感叹。

虽然自去年来银行业绩整体回暖，资产质量有所改善，但并不意味着以后可以高枕无忧。去杠杆带来“缩表”、存款持续流失、资产质量风险仍需警惕、“补血”需求愈演愈烈，以及甚嚣尘上的裁员风声……一系列问题仍在考验着各家银行的经营能力。

如人饮水，冷暖自知。而外界则可以从大数据中抽丝剥茧，窥探到部分答案。

一年一度，标点财经研究院携手《投资时报》对于中国银行业的“大阅兵”再次拉开帷幕。此次推出的《2018中国银行业全样本报告》将样本范围扩大，对5家国有行、11家股份制银行、1家邮储行、110家城商行、180家农商行、12家外资行以及11家民营银行共计330家商业银行2017年的经营数据进行了排查和分析，力求勾画出中国银行业的发展变化路径。

75%银行净利润增长

熬过了几个寒冷冬天，银行业终于在2017年迎来基本面的转折点。

从纳入统计的330家银行净利润增长率情况看，当年实现正增长的银行达到247家，占比75%。

业内权重最大的五家国有行表现尤为突出，工商银行、建设银行、农业银行、中国银行、交通银行2017年归母净利润增长率分别为2.8%、4.67%、4.9%、4.76%、4.48%，同比分别增长2.4个百分点、3.22个百分点、3.04个百分点、8.43个百分点、3.45个百分点。

相比之下，股份制行的表现稍显逊色，此类11家银行（恒丰银行尚未披露2017年年报）中只有5家银行实现净利润增长，包括招商银行、民生银行、中信银行、光大银行、广发银行。

净利下滑者则集中在城商行、农商行这类地方性银行，分别有27家、45家，在统计样本中分别占比24.5%、25%。

城商行中，下滑幅度最大的是柳州银行，降幅高达88.91%。此外还有凉山州商业银行、攀枝花市商业银行和丹东银行三家，降幅在50%以上，分别为81.29%、54.77%、50.48%。

柳州银行2016年实现净利润6.57亿元，但2017年骤降至0.78亿元，年报给出的解释是加大拨备计提力度。当年末该行不良贷款率为2.4%，同比下降0.23个百分点，但不良贷款余额为9.61亿元，同比增长12.53%。在该行营业支出中，资产减值损失为13.86亿元，同比暴增161.56%。评级机构东方金诚在跟踪报告中认为，柳州银行资产质量存在较大的下行压力，预计未来该行拨备计提将进一步增加。

而农商行的状况更不乐观，净利润降幅在50%以上的有11家。首当其冲的是吉林蛟河农商行，下滑幅度大188.8%，从上年盈利1.5亿元变为亏损1.33亿元，该行是唯一一家亏损的农商行。此外山东莒县农商行、四川仪陇农商行、山东邹平农商行、山东广饶农商行的净利润降幅也均在八成以上。

进入2018年，从A股28家上市银行发布的三季报来看，其盈利能力继续增强，平均净利润增长率为10.97%，且多数银行和上年同期相比盈利提速。

对于明年银行业整体业绩，中国人民大学重阳金融研究院高级研究员董希淼表示并不悲观。他在接受《投资时报》记者采访时认为，“明年银行业绩表现可能会比较平稳，增速甚至可能比今年有所改善。国家对实体经济的支持力度在加大，央行今年四次定向降准，加大信贷投放，这些措施叠加之后，效果可能会在明年显现。”

资产质量压力犹存

在今年上市公司年报季揭幕时，资产质量好转成为银行板块成绩单上的一大亮点。当然，这与国内宏观经济企稳向好、实体经济基本面得到修复密不可分。不过，部分区域和行业的不良风险暴露依旧值得警惕。将银行类型分类来看，资产质量改善的主要是国有行和股份制行，而农商行的不良贷款实际上一直在攀升。

在本次纳入统计的330家银行中，披露了2017年不良贷款率数据的有300家，其中有103家银行这一指标高于2%，占比高达34%，主要集中在农商行。

值得注意的是，有10家银行不良率超过6%，贵州乌当农商行、山东广饶农商行、四川峨眉山农商行甚至超过10%，分别高达14.96%、13.9%、11.07%。

而从同比增长情况看，不良率相比上年攀升的银行多达124家，占比为41%。同样，农商行是资产质量恶化的重灾区。贵州乌当农商行、山东广饶农商行不良率升幅分别高达12.94个百分点和11.43个百分点；山东邹平农商行、四川南充农商行、四川峨眉山农商行升幅也均在4个百分点以上。

农商行资产质量风险高企是近来市场重点关注的话题之一。2018年3月，原中国银监会发布《银监会关于调整商业银行贷款损失准备监管要求的通知》，提出拨备覆盖率监管要求由150%调整为120%至150%，贷款拨备率监管要求由2.5%调整为1.5%至2.5%。不过，贷款损失准备监管要求放宽的前提条件之一是不良贷款分类要准确，具体指标体现在逾期90天以上贷款纳入不良贷款的比例。只有100%纳入，才有机会享受最大幅度宽松政策。

据悉，按政策口径，属于银保监会直管的国有银行和股份制银行要求在6月30日之前“一刀切”将全部逾期90天以上的贷款计入不良；属于地方银保监局管理的地方法人银行则获得一定的缓冲期限，按各地实际情况，有些地方银行甚至可以延期到明年达标。

然而，相对于早已按新规执行的国有大行，地方性银行明显更加受伤。今年7月份以来，多家农商行因不良率飙升被推到聚光灯下，包括贵阳农商行、山东邹平农商行、山东寿光农商行、山东广饶农商行、河南修武农商行、安徽铜陵农商行等。

有分析认为，农商行主要的服务对象小微企业，容易受到宏观环境的影响，且自身竞争力弱，容易给农商行带来贷款回收压力。同时，其资产质量与地方经济发展也息息相关，经济发展受限的地区资产质量风险相对较高。

天风证券研报也显示，我国农商行由农信社改制而来，相比上市银行，农商行普遍公司治理水平较低，不良认定标准较松，因而受不良监管趋严影响较大。

相比之下，全国性银行的资产质量趋于稳定。在统计中，16家银行仅有浦发银行、民生银行、华夏银行和渤海银行四家2017年不良率同比上升，幅度分别为0.25个百分点、0.03个百分点、0.09个百分点、0.05个百分点。

今年前三季度，大部分A股上市银行资产质量继续改善，只有中信银行、华夏银行、兴业银行、民生银行、南京银行、郑州银行、贵阳银行、长沙银行三季度末的不良率和2017年末相比上升。

董希淼对《投资时报》记者表示，“尽管自去年二季度以来银行业资产资料有改善的迹象，但事实上整个行业资产质量压力依然较大。宏观经济下行压力传导到银行业会导致不良贷款增多，具体来看，供给侧改革让资产负债率比较高的钢铁、煤炭行业暴露风险，房地产调控不断加强使得中小房地产公司资金链紧张，地方政府还存在一些隐形债务，这些都会影响银行的资产质量。”

银行理财格局重塑

2018年，监管政策整顿之下的银行理财市场何去何从，持续引发大量的围观和讨论。

银行业理财登记托管中心发布的《中国银行业理财市场报告（2017）》显示，截至2017年末，全国银行业理财产品存续余额为29.54万亿元。如今，这接近30万亿元的银行理财产品，正在迎接一场巨变。

今年4月27日，人民银行牵头四部委发布《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》（下称《资管新规》），核心要点在于打破刚兑、严格非标投资、禁止资金池、消除多层嵌套、抑制通道业务等方面。

根据《资管新规》要求，“金融机构对资产管理产品应当实行净值化管理，净值生成应当符合企业会计准则规定，及时反映基础金融资产的收益和风险”。也就是说，对于银行理财而言，告别保本产品，向净值型产品转型势在必行。

随后，中国银保监会予以响应，于9月28日发布《商业银行理财业务监督管理办法》（下称《理财新规》）。作为《资管新规》的配套细则，《理财新规》监管方向不变，主要内容包括严格区分公募和私募理财产品，加强投资者适当性管理；规范产品运作，实行净值化管理；规范资金池运作，防范“影子银行”风险；去除通道，强化穿透管理；设定限额，控制集中度风险；加强流动性风险管控，控制杠杆水平等。

根据中信建投研报，《理财新规》主要的变化是：其一，理财资产可以投向银行间资产证券化产品，容许公募理财基金间接进入股市，扩大理财产品的托管机构范围；其二，净值型产品发行有望提速，理财资金流入股市的资金规模将提高；其三，理财子公司管理办法预计也将给理财产品同等的资产管理法人地位，可以直接或间接流入股市；销售门槛估计在1万元基础上进一步降低，第三方销售渠道有望放开；其四，保本理财产品转变为结构化存款或者非结构型存款，按照存款实行监管。

上述新政无疑给银行现有的理财业务模式带来调整压力。实际上，随着2017年11月17日《资管新规》征求意见稿出炉，变化就已经在潜移默化中产生。

2018年半年报显示，上市银行理财手续费几乎全线滑坡，多家银行的降幅甚至超过50%。从已披露数据看，工商银行个人理财及私人银行收入下降5.8%，对公理财收入下降25.4%；建设银行、华夏银行、平安银行、光大银行、江阴银行理财手续费收入分别下滑47.08%、58.11%、75.07%、77.75%、30.8%。

《理财新规》中提到的银行资管子公司监管规定悬念，很快就有了答案。今年10月19日，银保监会发布《商业银行理财子公司管理办法（征求意见稿）》，给银行业带来新的发展契机。有分析称，银行作为国内资管市场中客户资源最丰富、网点布局最广、综合经营实力最强大的主体，未来资管业务独立发展的空间巨大。

在政策推动下，各家银行纷纷加快成立理财子公司的脚步。统计显示，目前已有19家银行公告设立理财子公司，包括五大国有行，股份制银行中的招商银行、华夏银行、光大银行、平安银行、民生银行、浦发银行、兴业银行、广发银行和中信银行，城商行中的北京银行、宁波银行、南京银行、杭州银行和徽商银行。

就在12月2日，《商业银行理财子公司管理办法》正式落地，内容上对征求意见稿略有调整。主要变动包括：第一，理财子公司可用自有资金购买本公司发行的理财产品，但不得超过其自有资金的20%，不得超过单只理财产品净资产的10%，不得投资于分级理财产品的劣后级份额，而这在征求意见稿中是明令禁止。根据调研反馈，此前主要矛盾在于理财子公司进行FOF或MOM投资时能否选择本公司产品。第二，非标投资规定中添加银行理财子公司理财产品投资于非标准化债权类资产的，应当实施投前尽职调查、风险审查和投后风险管理；非标投资不超过理财产品净资产的35%的规定未作改变。第三，新增投资管理职能与交易执行职能分离、建立交易监控、理财子公司员工进行证券投资应事先申报等条例。

未来，银行系资管格局或将进一步分化。董希淼认为，不管是大型银行、股份制银行还是城商行，理财子公司与母行分支机构在销售管理、利益分配等方面，都需要更多协调。从执行层面看，对中小银行而言，人才引进、系统搭建等方面都需要进行更加充分的准备。对规模较小的城商行、农商行来说，无论是业务规模和人才储备等方面都不支持成立理财子公司，这些小型银行理财业务发展将面临较大变数。

补血需求愈发强烈

随着银行业进入“拼资本”时代，那些核心资本数量多、资本持续补充能力强以及具备多元化融资渠道的银行将开启更大发展空间。

同时，在《资管新规》的约束下，银行表外资产陆续回表，也加快了其资本消耗。

为了满足业务转型需要、抵御不良贷款增长冲击，各家银行不是在“补血”，就是在“补血”的路上。

根据原银监会资本新规过渡期安排，至2018年底，系统性重要银行资本充足率、一级资本充足率和核心一级资本充足率分别不得低于11.5%、9.5%和8.5%，其他银行在这个基础上分别减少一个百分点。

从330家银行2017年末的资本充足率和核心一级资本充足率来看，基本都符合监管要求，但仍有部分银行相关数值偏低，处于贴地飞行状态。

比如，郑州银行、南京银行、广发银行、渤海银行、华夏银行、平安银行、浙商银行、锦州银行、徽商银行、中信银行等核心一级资本充足率均低于8.5%，前两者更是低于8%。

而2018年三季度末，A股上市银行中，华夏银行、南京银行、杭州银行核心一级资本充足率低于8.5%。

由于资本充足率指标相对偏低，南京银行、华夏银行先后公布了140亿元、300亿元的再融资计划。

南京银行在2017年8月1日就公布了定增预案，拟非公开发行股票数量不超过16.96亿股，募集资金总额不超过人民币140亿元，同样用于补充公司核心一级资本。同年11月，江苏银保监局同意了上述方案，然而令市场颇为意外的是，今年7月中国证监会将此方案否决。

今年9月17日，华夏银行发布公告称，经董事会审议通过，拟非公开发行合计^p用后全部用于补充核心一级资本，提高资本充足率。11月21日，上述方案获得银保监会批准。

除此之外，今年还有多家上市银行通过优先股、定增、可转债方式融资。其中分量较重的包括：农业银行被称为“史上最大”的1000亿元定增，建设银行发行600亿元优先股，工商银行发行1100亿元优先股和600亿元可转债，交通银行发行600亿元可转债，民生银行发行500亿元可转债，等等。据统计，今年已经实施的上市银行再融资为1675亿元，此外还有近4000亿元蓄势待发。

非上市银行同样面临资本金压力，一批地方性银行争相奔赴A股或港股上市。今年以来，成都银行、郑州银行、长沙银行相继在A股亮相，青岛银行、西安银行、青岛农商行、江苏紫金农商行已成功过会；而甘肃银行、江西银行、九江银行则相继登陆港股。